Opções de negociação em tfsa

Negociação em sua conta poupança livre de impostos Negociação em sua conta de poupança sem impostos Como tantos outros canadenses, você abriu sua nova Conta de Poupança Livre de Impostos (CELI) no início de janeiro. Esperando, sonhando, esse interesse de 2,2 por cento virará mágicamente 5.000 em seis números até o final do ano. Mas faça a matemática: o interesse em um CELP maximizado seria de apenas 100 no final do ano. Isso não é bom o suficiente, diz Branimir Lakoseljac, supervisor comercial da Questrade, uma corretora online com sede em Toronto. A renda em um CELI é isenta de impostos, então o objetivo é gerar renda. Você não vai se enriquecer, cobrando juros sobre fundos sentados em uma conta de poupança. Lakoseljac ressalta que o primeiro passo para garantir a entrega do CELI é reduzir os custos da sua conta. Ele usa Questrade como referência para medir CELI, porque a empresa normalmente é classificada como tendo o menor preço no Canadá, e ele marca as principais medidas de redução de custos. A conta deve ser sem taxa, e isso significa que não há taxa de abertura, sem taxa anual, sem sobretaxas ocultas. Verifique também o preço das comissões. Ao contrário de Questrade, algumas corretoras exigem saldos mínimos elevados antes de se qualificarem para comissões mais baratas. Com um limite de 5 000 contribuições no primeiro ano, pode demorar um pouco antes de se qualificar, diz Lakoseljac. O próximo passo é encontrar uma conta flexível, uma com muitas opções. Quando alguns canadenses abriram contas do CELI em bancos, eles rapidamente perceberam que suas opções para geração de renda são limitadas a receita de juros ou talvez um CPG com baixo retorno anual. Em uma corretora, o TFSA tem o potencial de trabalhar muito mais e pode ser personalizado para se adequar a diferentes níveis de risco, do investidor mais conservador a um comerciante ativo. A idéia é gerar riqueza livre de impostos para o longo prazo. Se quiser jogar com segurança, você poderá comprar títulos que gerem rendimentos mais previsíveis, como um Fideicomisso de Fideicomisso de Renda ou comprando e segurando um fundo mútuo no longo prazo, diz Lakoseljac. Com um investimento que gera dividendos, uma estratégia popular é se inscrever para um programa de reinvestimento de dividendos (DRIP), que reinvestir os dividendos automaticamente em seus investimentos sem incorrer em comissões de comércio. Em algumas corretoras como Questrade, DRIPs são gratuitos, mas você precisa registrar o investimento com seu corretor. Nossos clientes ativos estão levando o CELI um passo adiante. A negociação de opções oferece o maior sucesso para o dinheiro, com lucros isentos de impostos. Os riscos, é claro, são consideravelmente maiores, mas também as recompensas potenciais, continua Lakoseljac. Os ganhos de capital, para o investidor ativo, são exatamente o que eles estão procurando em um CELI. Não só os ganhos aumentam permanentemente o teto da conta, o dinheiro nunca será tributado, nem como seria com uma conta de investimento regular ou um RSP. De acordo com Lakoseljac, há um meio feliz, bem entre o conservador e o comerciante ativo. Você definitivamente não quer superar uma conta de 5.000 porque as comissões iriam diminuir seus lucros. Para começar, tenha duas ou três idéias de investimento, e considere negociações de opções mais seguras que se estabelecem três a seis meses. Isso proporcionaria a melhor possibilidade de ganhos, mantendo as comissões sob controle. Fundamentos da conta de poupança sem impostos A sala de contribuição para 2009 é de 5.000. Se você trocar sua conta até 10.000, aumentará permanentemente o teto da sua conta. Por outro lado, quaisquer perdas de capital diminuirão o seu teto. Não há permuta de margem permitida, assim como qualquer outro RRSP. Existem algumas restrições sobre quais ações e opções você pode comprar. Regra geral: o que se aplica a um REER aplica-se a um CELI. As comissões de negociação saem das suas participações no TFSA. As taxas ocultas também serão retiradas das suas participações no CELI. Por exemplo, se você negociar valores mobiliários dos EUA, você pode encontrar-se pagando taxas de conversão forçada de moeda. TFSA ou RRSP Existem apenas duas opções para retirar fundos antecipadamente do seu REER sem penalidade: o Plano Home Compradores eo Programa de Aprendizagem ao Longo da Vida. Se você gostaria de ter um maior acesso ao seu dinheiro ou está economizando para algo diferente da sua primeira casa ou um retorno à escola ou aposentadoria, você pode querer considerar uma Conta de Poupança Livre de Imposto (CSEA). CELI ou RRSP Existem apenas duas opções para retirar fundos antecipadamente do seu REER sem penalidade: o Plano de Compradores Domiciliários e o Programa de Aprendizagem ao Longo da Vida. Se você gostaria de ter um maior acesso ao seu dinheiro ou está economizando para algo diferente da sua primeira casa ou um retorno à escola ou aposentadoria, você pode querer considerar uma Conta de Poupança Livre de Imposto (CSEA). Tempo para ser agressivo com o seu TFSA Add to. É hora de os canadenses parar de jogar com segurança quando se trata da conta poupança livre de impostos. Quando o TFSA nasceu em 2008, foi celebrado como uma forma de depositar dinheiro em um cofrinho que o taxman nunca poderia tocar. Aumentou o apelo de economizar para um dia chuvoso, ou para uma compra importante alguns anos abaixo da estrada. Mas a contribuição máxima inicial de 5.000 que pode ser feita para um TFSA agora aumentou para 25.500 para todos os canadenses com mais de 18 anos. E continuará crescendo em pelo menos mais 5,500 por ano. (Tenha em mente que uma pessoa só pode fazer uma contribuição única de 25.500 se eles nunca fizeram uma contribuição, ou se essa pessoa tivesse retirado anteriormente esse montante. Para alguém que constantemente escondeu 5.000 nos últimos quatro anos, eles iriam Apenas seja elegível para contribuir com o limite de 5.500 de 2017.) Isso é rapidamente adicionado a muito mais do que apenas uma conta para desenhar para um novo sofá, férias européias ou mesmo um automóvel. Para colocar isso em perspectiva, um jovem de 25 anos que começou a fazer uma contribuição total no plano quando estreou e continuou a fazê-lo todos os anos até ele se aposentar aos 65 anos, teria retirado mais de 215.000 que poderia Crescer e depois ser retirado sem quaisquer implicações fiscais. Se assumirmos uma taxa de retorno anual de cinco por cento dos investimentos realizados no CELI, isso aumentaria até cerca de 750 mil por aposentadoria, graças ao poder de composição. Um casal que diligentemente economizou durante esse período de 40 anos poderia ter 1,5 milhão de poupança para aposentadoria aos 65 anos, e nem um centavo disso seria para os cofres do governo. Isso difere muito dos planos de poupança de aposentadoria registrados. Todas as contribuições e rendimentos de investimento obtidos em REER estão sujeitos a imposto, uma vez retirados. E essas retiradas de RRSPs podem desencadear clawbacks para a Segurança da Velhice (OEA) ou outros programas financiados pelo governo federal, dependendo do nível de renda e outros fatores. Conseguir um retorno de 5 por cento não deve ser difícil. A História sugere, por exemplo, que um investimento em ações poderia superar que consideram que os mercados de ações no mundo desenvolvido retornaram anualmente 8,5 por cento nos últimos 112 anos, de acordo com o Credit Suisse Global Investment Yearbook. O problema é que muitos canadenses não estão tirando partido dos CELI, porque eles estão escolhendo colocar esses fundos em investimentos ultra seguros, como economias de investimento garantidas e contas de poupança de juros altos. Pouco risco, mas dificilmente retorna um, talvez dois por cento, se você tiver sorte. Dados do maior banco de Canadas. A RBC, mostra que seus clientes possuem 65 por cento de suas participações no CELI tanto na conta de poupança de juros quanto nos GICs. Para os canadenses que simplesmente querem economizar para necessidades a curto ou médio prazo, isso provavelmente é uma coisa boa. Mas aqueles que não estão planejando retirar seus fundos do CELI nos próximos anos precisam olhar para outras estratégias. Um que eu gosto: compre investimentos que oferecem duas maneiras de aumentar o portfólio. As ações de dividendos, por exemplo, fornecem renda, bem como o potencial de ganhos de capital. Há alguma volatilidade associada a isso, mas investir em blue chips e fundos de bolsa de bolsa de base ampla ajudam a nivelar esse risco. E é reconfortante saber que quando as ações e os preços unitários caem, os fluxos de renda ajudarão a compensar as perdas. Uma desvantagem é que você não pode cancelar perdas de capital em um CELI. Mas isso não deve ser um grande problema ao construir um portfólio equilibrado e bem projetado para o longo prazo. E outra ideia: espalhar o risco. Tenha diferentes cestas de investimentos do CELI com base nas necessidades futuras, discriminadas por objetivos de curto, médio e longo prazos. Quanto maior o período de tempo, mais agressivo é o investimento. Planejando demorar um longo período de trabalho em alguns anos. Pense em quanto você precisa e, em seguida, investir de forma conservadora para a parcela do seu CELI, talvez com GICs ou uma conta de poupança de juros altos (e aqueles que oferecem retornos acima da média, Como uma cooperativa de crédito da Manitoba.) Para o longo prazo, considere ações, fundos negociados em bolsa ou fundos mútuos que são muito mais propensos a reforçar significativamente o tamanho de suas economias no longo prazo. Claro, muitos de nós simplesmente têm muitas outras exigências sobre a nossa renda para pegar dinheiro em um CELI. E os RRPS e os REEE podem certamente ter suas vantagens com base em circunstâncias individuais como metas de renda e aposentadoria. Mas mesmo contribuições modestas para CELI podem crescer em números gratificantes. A capacidade de salvar também pode aumentar consideravelmente mais tarde na vida, quando os rendimentos pessoais tendem a aumentar com o aumento da experiência profissional, e as demandas monetárias de criar crianças diminuem. O CELI pode conter um golpe poderoso quando se trata de construção de riqueza. Mas cabe a nós perceber seu potencial. Chegou a hora de fazê-lo. Leitores: O que você acha que é a melhor maneira de investir dinheiro em um TFSA Você acha que os canadenses estão sendo muito conservadores quando se trata de investir nesses fundos? Você prefere usar um CELI ou um RRSP? Siga Darcy Keith no Twitter: ocultações Restrições cópia Thomson Reuters 2017. Todos os direitos reservados. É proibida a republicação ou redistribuição do conteúdo da Thomson Reuters, inclusive por enquadramento ou meios similares, sem o prévio consentimento por escrito da Thomson Reuters. A Thomson Reuters não é responsável por erros ou atrasos no conteúdo da Thomson Reuters, ou por qualquer ação tomada com base em tal conteúdo. A Thomson Reuters e o logotipo da Thomson Reuters são marcas comerciais da Thomson Reuters e de suas empresas afiliadas. Globe Investor faz parte do relatório The Globe and Mails em negócios Dados selecionados fornecidos pela Thomson Reuters. copy Thomson Reuters Limited. Clique para Restringir. Copyright 2017 The Globe and Mail Inc. Todos os direitos reservados. 351 King St. E. Suite 1600. Toronto. ON Canada M5A 0N1 Phillip Crawley, PublisherAnnumeração Você também possui uma alta revista do Money Money Credit do SFTF que começou a enviar submissões para a Great TFSA Race de 2017, onde eles tentam encontrar pessoas com saldos mais altos do CELI no país. Você pode ver a edição dos últimos anos aqui (você notará alguém familiar entre os destaques). Para entrar para este ano, siga este link. Agora, voltemos ao nosso programa agendado regularmente. Nesta série, eu (Jin Choi) falo sobre o meu objetivo de alcançar 1 milhão em minha conta do CELI até 2033. Observe que isso é apenas para minha própria conta pessoal, não eu e as minhas esposas combinadas. Para uma explicação fácil do CELI, leia nosso livro gratuito. Neste episódio, eu expliquei por que eu recentemente comprei mais algumas opções de venda de companhias de petróleo e gás, apesar de seus preços já terem caído. Resultados de setembro: abaixo do 1.5 No final de setembro, eu tinha 70.639 na minha conta do CELI. Isso é baixo 1,5 desde o final de agosto. Durante o mesmo mês, o TSX Composite caiu em 4.0, enquanto o SampP 500 caiu 1,4. Dado que meu portfólio tem cerca de 3 vezes mais ações da U. S., já que possui ações canadenses, o benchmark a bater foi de -2,1. Por isso, supero o benchmark em setembro. Atualmente, mais de 90 de meu CELI são investidos de acordo com o MoneyGeeks Premium Portfolio 2. Cada portfólio Premium consiste em cerca de uma dúzia de ações individuais. Isso é diferente das carteiras regulares onde a grande maioria é constituída por ETFs. Ainda tenho alguns milhares de dólares de um estoque de moeda de um centavo no meu CSEI, e o resto é investido em opções de venda. Eu não aguento mais XSB. TO (ou seja, títulos de curto prazo) na conta. Por causa das minhas ações de penny e opções de venda, o desempenho do meu TFSA não acompanha perfeitamente o Premium Portfolio 2, que caiu 2,3 ​​durante o mês. No ano novo, planejo divulgar meu investimento no portfólio Premium 2 a 100 do meu Cisficário. Eu continuarei a manter ações e opções de moeda de um centavo, mas eu as seguro em minhas outras contas. O portfólio Premium 2 diminuiu principalmente por causa de seus estoques de petróleo e gás. Para dar-lhe algumas perspectivas, a maioria dos estoques de petróleo e gás no Canadá está abaixo de pelo menos 15 desde o final de agosto. Dito isto, os estoques de petróleo e gás nas carteiras premium foram atingidos mais do que outros por várias razões, que eu não quero entrar agora. Mas por enquanto, deixe-me apenas dizer que conheço esses motivos e tenho boas razões para o meu próprio para continuar a mantê-los. Como um lado, o Premium Portfolio 3 foi ainda pior e caiu em 4.3 pelo mesmo motivo. Isto é normal. Como o portfólio de modelo mais arriscado neste site, devemos continuar a esperar que o portfólio avança e desista em maior grau do que o mercado global. Como um investidor de valor, normalmente eu gosto de comprar ações quando caem no preço. No entanto, no último mês, comprei mais algumas opções de venda de companhias de petróleo e gás, que basicamente equivaleu a apostar contra elas. Para uma explicação fácil sobre as opções de colocação, você pode ver meu artigo aqui. Neste artigo, vou explicar por que tenho feito uma tal aposta que parece contrária aos meus princípios. Por que comprar baixo normalmente faz sentido Primeiro, deixe-me explicar porque geralmente gosto de comprar ações que caíram em valor. Imagine que tivemos uma empresa que ganha 1 por ação a cada ano até a eternidade. Se as ações desta empresa tiverem um preço de 10 cada, então você geraria um retorno de 10 por ano para comprá-las. Agora, digamos que os preços compartilhados dessa empresa caíram para 5 por qualquer motivo, mas ganham o mesmo valor. Então, se você comprar essas ações, você ganharia uma taxa de retorno de 20 por ano em vez disso. É por isso que, se você é um investidor de ações, você deve rezar pelo granizo e gafanhotos no mercado de ações, não a luz do sol e arco-íris. No entanto, essa lógica desaparece se a empresa for esperada ganhe muito menos. Por exemplo, dizemos que, à medida que as ações da empresa caíram para 5, esta empresa começou a ganhar apenas 0,25 a cada ano em vez de 1. Neste caso, o investimento na empresa em 5 produzirá apenas 5 por ano. Ou em um caso mais extremo, imaginamos que esta empresa começa a perder dinheiro a cada ano. Neste caso, você deve evitar o estoque, independentemente do preço. Algo semelhante a isso está acontecendo com as ações de petróleo do Canadá no momento. The Dividend Game Para entender a saúde das empresas canadenses de petróleo e gás, primeiro devemos entender quais são seus custos de equilíbrio. Digamos que, para a empresa A, o bombeamento de cada barril de petróleo custa 70 por barril. Digamos que para a empresa B, o mesmo custa 90 por barril. Então, se o petróleo é negociado a 100 por barril, ambas as empresas ganham dinheiro, embora, obviamente, a empresa A faça melhor. Se os preços do petróleo caíram para 80 por barril, a empresa B começa a perder dinheiro. Mas isso não é tudo. Quando eu costumava trabalhar como analista de petróleo e gás, descobri que algumas empresas apresentavam preços muito baixos. Por minha estimativa, algumas empresas não ganhariam nem um centavo se os preços do petróleo caíssem abaixo de 100 por barril. Isso significa que os preços do petróleo flutuaram em torno da marca de 100 por barril, essas empresas mal conseguiram lucro. Normalmente, os investidores dão baixas avaliações para empresas tão altamente arriscadas. Mas os baixos preços das ações não se sentariam bem com a administração de tais empresas, uma vez que uma grande parte do seu salário está vinculado ao preço da ação. Então, para (legalmente) inflar os preços de suas ações, muitos deles começaram a pagar dividendos. Essas empresas continuaram a pagar dividendos, mesmo por períodos não lucrativos, mediante empréstimos ou emissão de mais ações. Ao manter um dividendo consistente, eles atraíram os investidores de dividendos que anunciaram os preços das ações. Eu documentei esse fenômeno neste artigo. E é apenas uma das razões pelas quais não sou fã do investimento em dividendos. Quando The Music Stops No entanto, esta estratégia de inflação dos preços de suas ações só funciona se os preços das ações forem suspensos, já que fica muito mais difícil emitir novas ações quando os preços das ações caem. Isso porque, quando um preço das ações cai, geralmente significa que há mais vendedores do estoque que os compradores. Se eles emitirem mais ações, eles adicionariam à lista de vendedores, o que tornaria os preços das ações baixados ainda mais. Alternativamente, essas empresas podem pedir mais dinheiro para pagar seus dividendos, mas isso também não funcionará por muito tempo em um ambiente baixo de preço do petróleo. Os bancos julgam a saúde de uma empresa de petróleo e gás no fluxo de caixa para o rácio da dívida. Em um baixo ambiente de preço do petróleo, o fluxo de caixa descia, pressionando essa proporção. Se eles tomassem empréstimos para pagar dividendos, isso pressionaria essa relação ainda mais. Eventualmente, essas empresas superariam seu limite de dívida e os bancos se recusariam a emprestar-lhes mais. Assim, se o ambiente de baixo preço do petróleo persistir por tempo suficiente, muitas dessas empresas de petróleo e gás serão forçadas a reduzir seus dividendos. Naquele momento, o motivo pelo qual os investidores compraram o estoque em primeiro lugar (ou seja, os dividendos) desaparecerão, e eles irão despejar o estoque. Tal cenário irá esmagar o preço das ações de uma empresa. Agora, as empresas de petróleo e gás sabem disso muito bem, então eles vão tentar qualquer coisa para manter seus dividendos. Eles tentarão vender ativos para arrecadar dinheiro, eles irão voar para encontrar grandes investidores para tentar convencê-los a comprar ações, etc. Mas, eventualmente, a menos que os preços do petróleo se recuperem, eles irão superar os limites desses esforços, e eles vão Tem que cortar seus dividendos. Probabilidades de reprodução Isto, em resumo, é por isso que comprei opções de venda de certas empresas de petróleo e gás. Não estou dizendo que o cenário acima dirá definitivamente. Se os preços do petróleo se recuperam em breve, há uma boa chance de que não. Além disso, como escrevi antes. Espero que os preços do petróleo sejam mais elevados a longo prazo. No entanto, os preços do petróleo não precisam ficar baixos por tanto tempo para que essas empresas sejam forçadas a reduzir seus dividendos. Mesmo que a probabilidade desse cenário seja 30, faz sentido comprar opções de venda a esses preços. Em outras palavras, esta é uma aposta calculada. Por fim, isso não significa que eu aposto contra cada dividendo pagando empresas de petróleo e gás. Na verdade, eu mantenho uma empresa desse tipo que atualmente tem um alto rendimento de dividendos (embora eu a comprei pela primeira vez quando não pagaram dividendos). O importante a ter em mente é o preço de compensação que mencionei antes. Eu irei segurando empresas com baixos preços de compensação, porque quando o pó se livrar e seus competidores tiveram grandes sucessos, os sobreviventes se beneficiarão dos preços dos ativos baratos.